每经实习记者 史青伟 发自上海

　　“P2P的未来由市场选择”，拍拍贷CEO张俊在接受《每日经济新闻》记者采访时如此说道。

　　作为中国第一家P2P公司，拍拍贷与其他P2P公司一样，经历了飞速发展的2013年，2013年也被认为是互联网金融的元年。不过，P2P也存在平台违法违规、非法集资的行为，行业内对于监管的呼声也比较高。

　　“我们判断未来对整个P2P行业进行监管的话，可能也会是类似负面清单的方式，规定什么不能做，什么红线不能碰。”张俊分析道。

　　P2P行业的缩影

　　作为中国的第一家P2P公司，拍拍贷的发展就像中国P2P行业的一个缩影。

　　拍拍贷创立于2007年，2009年被张俊当成创业最困难的一年。这一年，拍拍贷开始了“惊险”的收费模式尝试。收费模式让网站交易额大跌，公司遭遇到转型中最困难的低潮期。不过，收费模式最终取得了成功，这可谓是拍拍贷转折点之战。

　　迈过了2009年公司最艰难的坎，拍拍贷走向了“野蛮生长”的道路，拍拍贷平台交易规模自2009年开始，连续五年维持200%以上的增长速度；2012年实现交易规模2.9亿元，2013年增速为257.7%，交易规模超过10亿元。

　　谈及公司飞速发展原因，张俊坦陈：“2009年之后中小企业普遍面临融资难，融资需求强烈，而银行在小企业融资方面设置的门槛较高，意愿不强，这也是拍拍贷等P2P平台存在的意义。”

　　2009年之后，网贷行业迎来了春天，网贷公司如雨后春笋般出现，2009年，红岭创投在深圳成立，人人友信集团旗下公司人人贷2010年5月成立，而2013年互联网金融的火热，更是把P2P网贷行业带进更多人的视野中。

　　不过，行业的快速发展，也让人们看到了诸多不规范的地方，比如非法设立资金池，网贷公司卷款跑路，非法自融，设立假标等现象，让许多投资者遭受了损失，市场亟需监管。

　　“欢迎监管”

　　与绝大多数P2P网贷公司不同的是，拍拍贷至成立至今一直坚守线上模式。记者在采访中了解到，拍拍贷成立之初采用线上模式原因之一是规避法律风险，比如说非法集资的法律禁区。

　　“我们之所以请了公司另外一位合伙人胡宏辉来，因为胡宏辉是律师出身，成立至今也只做信用中介，不涉及线下业务。”张俊说道。

　　在拍拍贷看来，线上模式更加符合未来对P2P行业发展的监管要求，便于P2P企业将精力集中在平台和运作管理上，纯线上有利于大数据应用。

　　“互联网天然具有营销效率高的优势，这使得贷款对象向三、四线城市下沉，线上模式降低了交易成本，同时对借贷双方来说也是透明和高效的模式。”张俊说道。

　　线上模式的意义并不仅仅如此，今年初的107号文，第一次从官方的角度对P2P“影子银行”的身份进行了明确，未来将纳入监管范围。而垫付本息、提供担保及资金池模式，也正是监管可能重点整顿的对象。

　　按照张俊的说法，这么多年的坚守让他看到了行业迈入正规发展的希望，拍拍贷不仅不怕监管，而且“欢迎”监管。

　　在谈及P2P的具体监管时，张俊并没有鼓吹线上模式，也没有排斥线下模式，而是认为市场会做出选择，P2P的本质还是资金通道。

　　十八届三中全会提出 “让市场在资源配置中起决定性作用”，张俊认为，从监管层的思路上来看，P2P行业也会让市场发挥作用。

　　“我们在判断未来对整个P2P行业进行监管的话，可能也会是类似负面清单的方式，规定什么不能做，什么红线不能碰。”张俊说道。

　　而在监管方式上，张俊判断可能类似第三方支付一样，会有牌照这样一种东西，对于想在P2P领域继续做下去的公司来说，必须取得这个牌照。

　　在张俊看来，监管的核心是真实的信息披露，而在没有明确的监管和法律法规出台前，须要求P2P企业披露真实风险，公开逾期率、坏账率等信息，要求借款合同真实，进而匹配交易，担保交易要符合担保法，公司要有充足的资本金。